Un informe técnico revela que los futuros jubilados podrían percibir ingresos hasta un 51% menores a sus salarios activos. Expertos analizan las causas y plantean la necesidad de un ahorro e inversión temprana.
Según un informe de la consultora Mercer junto al Banco Santander, existe una brecha del 51% entre el ingreso actual y el que se percibirá tras la jubilación en personas con salarios medios y altos. Esto significa que el haber jubilatorio será aproximadamente la mitad del último salario. Para autónomos y monotributistas, la situación es aún más compleja, ya que, independientemente de su facturación, suelen acceder a una jubilación mínima.
El fenómeno tiene múltiples causas. En Argentina, existe un tope a los aportes previsionales, lo que limita el haber final. A nivel global, la creciente longevidad y la menor natalidad tensionan los sistemas de reparto, aumentando la cantidad de beneficiarios en relación con los aportantes.
«La mayor expectativa de vida exige planificar no solo la acumulación de ahorro, sino también la ‘decumularización’, es decir, el momento en que una persona empieza a usar su capital acumulado para generar ingresos en la jubilación», explicó Dolores Liendo, Wealth Leader de Mercer.
Frente a este escenario, especialistas subrayan la importancia de la planificación financiera personal. «El viejo modelo colapsa por varios factores que se dan en simultáneo. A partir de ahora, cada uno deberá asumir un rol activo en la construcción de su futuro financiero», analizó Flavio Castro del equipo de Asset Management de Criteria.
La clave, según los expertos, reside en empezar a ahorrar e invertir con tiempo. Damián Vlassich, Team Leader de Estrategias de Inversión de IOL, aportó un ejemplo: «Una persona que ahorra 100 dólares mensuales durante 20 años acumularía US$24.000. Si ese dinero se invirtiera con un rendimiento anual promedio del 4%, el capital superaría los US$36.000. Con instrumentos de mayor crecimiento potencial, podría alcanzar los US$52.000».
Como herramienta de planificación, se menciona la «regla del 4%». Para calcular el capital necesario, se debe tomar el ingreso mensual adicional deseado en la jubilación (en dólares), multiplicarlo por 12 y luego por 25. Ese monto, con una rentabilidad anual del 4%, permitiría retirar la suma estipulada mensualmente de manera sostenible.